Tyska statsobligationsräntor öppnar måndagens handel på något lägre nivåer än vid fredagens svenska stängning medan italienska och spanska räntor stiger. Euron handlas samtidigt svagare mot andra valutor.

I Europa riktas blickarna på måndagen bland annat mot resultatet av ett regionval på Sicilien som kan ge en indikation om valvindarna inför det nationella valet, som kan komma tidigare än planerat.

På lördagen flaggade förre premiärministern Silvio Berlusconi för att hans Frihetsparti, som är det största partiet i parlamentet, kan komma att dra tillbaka sitt stöd för premiärminister Mario Montis teknokratregering. Enligt Silvio Berlusconi leder den nuvarande regeringens politik till att recessionen fördjupas.

Om Silvio Berlusconis ord övergår i handling kan det innebära att president Giorgio Napolitano tvingas utlysa nyval före det ordinarie valet i maj. Resultatet av regionvalet på Sicilien kan bli en faktor som bidrar till att avgöra om den förre premiärministern gör allvar av sitt hot.

Enligt rapporter på måndagsmorgonen var valdeltagandet på Sicilien låga 47,4 procent, att jämföra med 66,7 procent i det förra valet 2008.

Italiens premiärminister Mario Monti reser på måndagen till Madrid för möten med sin spanske kollega Mariano Rajoy.

Fitch Ratings meddelade på måndagsmorgonen att amerikanska penningmarknadsfonder har ökat sin exponering mot banker i euroområdet till 10,6 procent, vilket innebär en ökning med 16 procent jämfört med i slutet av augusti. Den största ökningen noteras för franska banker, som nu står för 3,9 procent av penningmarknadsfondernas tillgångar.

Fitch noterar vidare att en minskande andel av fondernas exponering mot euroområdet var i form av relativt sett säkrare repor, vilket också kan tolkas som att investerarnas förtroende för europeiska banker har ökat. Som helhet ligger dock penningmarknadsfondernas exponering mot europeiska banker ännu 70 procent lägre än nivåerna i slutet av maj 2011.

På den europeiska statistikagendan riktas uppmärksamheten bland annat mot Tyskland, och preliminär KPI-data för oktober. En delstat, Hessen, publicerade utfall redan på fredagen, ett utfall som tyder på att prognoserna för hela landet om oförändrade priser jämfört med månaden före kan vara riktiga. Inflationstakten i hela Tyskland väntas ha sjunkit till 2,0 procent i oktober, från 2,1 procent i september, enligt Bloomberg News enkät.

Svenska statsobligationsräntor sjunker svagt i måndagens tidiga handel, kronan handlas samtidigtmarginellt svagare mot euron jämfört med noteringarna vid fredagens svenska stängning.

I Sverige publicerar SCB/HUI detaljhandelsstatistik för september klockan 9.30. Enligt SME Direkts enkät väntas försäljningen ha ökat 2,6 procent jämfört med i september 2011, efter en ökning med 1,8 procent i augusti.

Johan Javéus, chefsanalytiker på SEB Merchant Banking, noterar i bankens morgonbrev att de räknar med "hyfsad" detaljhandelsstatistik efter rapporter om stark klädförsäljning enligt Stilindex för september, och positiva rapporter från bland annat H&M och Clas Olsson.

Förberedelserna för orkanen Sandy innebär att aktiviteten i New York väntas bli ytterst begränsad på måndagen, och kanske även på tisdagen. SEC, Securities and Exchange Commission, har meddelat att samtliga amerikanska aktiebörser kommer att hålla stängt på måndagen, och man avvaktar utvecklingen för att avgöra om handeln kan återupptas på tisdagen.

Branchorganisationer för den amerikanska räntemarknaden rekommenderar samtidigt att handel i dollardenominerade räntepapper ska avslutas vid lunchtid på måndagen. Amerikanska statspappersräntor sjunker svagt i Asien/europeisk handel inför den avkortade handelsdagen i New York.

USA har ännu inte bytt till vintertid, det betyder att eftermiddagens statistik över privata inkomster och konsumtion i september publiceras redan klockan 13.30, såvida det inte sker några förändringar på grund av väderproblemen. Enligt Bloomberg News enkät väntas inkomsterna ha stigit 0,4 procent medan konsumtionen steg 0,6 procent.

måndag kl 9.05 (fredag kl 16.15)

===================================

USD/SEK 6:7301 (6:6982) Statsobl 2y 0,74 (0,75)

EUR/SEK 8:6790 (8:6708) Statsobl 10y 1,54 (1,56)

EUR/USD 1:2898 (1:2946) Räntegap/ty 4 (2)

US obl 10y 1,73 (1,78) Tysk obl 10y 1,50 (1,54)