Kepler sänker riktkursen för MTG men upprepar köp
Kepler Cheuvreux sänker spelunderhållningsbolaget MTG:s riktkurs till 103 kronor (108) och upprepar rekommendationen köp.
På börsen stiger aktien med 1,4 procent till 75 kronor.
“Vi förväntar oss att Q3 innebär ytterligare ett litet steg framåt för MTG och prognostiserar -1 procent organisk tillväxt och en ebitda-marginal på 25 procent, och att bolaget fortfarande kan uppfylla helårsprognosen”, skriver Kepler i en analys.
Kepler ökar kostnaden för eget kapital till 9,6 procent, vilket ligger bakom den sänkta riktkursen.
“Den starka balansräkningen medger ytterligare förvärv, och givet den låga värderingen och förbättrad organisk tillväxt ser vi fortsatt attraktionskraft i MTG. Vi upprepar Köp.”
För Q3 tror Kepler på intäkter om 1 447 miljoner kronor och ett justerat ebitda om 363 miljoner kronor med en marginal om 25,1 procent.
Kommentera artikeln
I samarbete med Ifrågasätt Media Sverige AB (”Ifrågasätt”) erbjuder Afv möjlighet för läsare att kommentera artiklar. Det är alltså Ifrågasätt som driver och ansvarar för kommentarsfunktionen. Afv granskar inte kommentarerna i förväg och kommentarerna omfattas inte av Affärsvärldens utgivaransvar. Ifrågasätts användarvillkor gäller.
Grundreglerna är:
- Håll dig till ämnet
- Håll en respektfull god ton
Såväl Ifrågasätt som Afv har rätt att radera kommentarer som inte uppfyller villkoren.