Wallenbergs hemliga storägare

I början av 1970-talet packade Håkan Castegren sina väskor och for till USA, för att sköta Wallenbergs internationella aktieportföljer. Han blev kvar i landet, och är i dag Sveriges kanske mest framgångsrike fondförvaltare utanför landets gränser.

Med sitt helägda fondbolag Northern Cross, i dag baserat på Bermuda, förvaltar han jätten Harbours internationella fond – en aktiepåse på totalt 16,4 miljarder dollar, motsvarande 120 miljarder kronor.

Och relationen till Wallenbergsfären är nu åter stark, 27 år efter att Håkan Castegren lämnade familjens hägn. Hans fond har efter stora köp i år blivit nionde största ägare kapitalmässigt i Investor (som för övrigt nu är ungefär lika stort som fonden). Harbour ägde vid halvårsskiftet, enligt ägarlistan från SIS Ägarservice, 1,6 procent av kapitalet, vilket till dagskurs är en post på 2,2 miljarder kronor.

Utöver Investoraktierna har Håkan Castegren fyra andra svenska börsbolag i portföljen, där tre är Wallenbergbolag. Näst största innehav i hela fonden var vid halvårsskiftet ABB. Exakt hur många ABB-aktier det rör sig om framgår inte, men räknar man baklänges från uppgiften att posten utgjorde 1,79 procent av fonden vid halvårsskiftet var den då värd 385 miljoner dollar, eller 2,8 miljarder kronor vilket skulle innebära mellan 1 och 1,5 procent av den svensk-schweiziska verkstadsjätten.

De två andra Wallenbergposterna är relativt sett mindre – 1,7 miljarder kronor i telekomkoncernen Ericsson samt 600 miljoner kronor i verkstadsbolaget Atlas Copco. Därutöver finns en skvätt i låskoncernen Assa Abloy.

Bortsett från de uppgifter som Harbour själv delger och den svenska ägarstatistiken finns inte mycket information om Håkan Castegren. Affärsvärlden ringde Harbour i USA och bad om telefonnumret, men fick bara en postadress på Bermuda. I en av de få artiklar som skrivits om honom, i Dagens Industri 1994, beskrev det amerikanska fondinformationsbolaget Technimetrics hur det fick sina brev till den svenska fondförvaltaren returnerade med texten “åter avsändaren”.

Några uppgifter om Håkan Castegren är dock kända. Efter han lämnade Wallenbergs 1979 jobbade han som fondförvaltare för en rad olika banker, bland andra Lazard. 1990 öppnade han den egna fondlådan Bostos Overseas. Från och med 1993 har han drivit verksamheten under namnet Northern Cross. Enligt medieuppgifter har Northern Cross även förvaltat åtminstone en annan fonds pengar samt en handfull rika privatpersoners, men det är oklart hur många kunder han har i dag.

Även om Wallenberginnehaven, åtminstone till del, verkar nya är det ingen överraskning att Håkan Castegren gillar svenska aktier. De få tidningsklipp som finns om honom har handlat om vissa inhopp i svenska börsbolag. Bland annat har han under åren placerat stora belopp i Volvo, Skandia, Aga och Swedish Match. Han ska också ha varit en av storägarna i investmentbolaget Kinnevik under Jan Stenbecks livstid.

Håkan Castegren är också en aktielegend på ett annat område. Inom det gäng svenskar som gjort affärer i Ryssland under 1990-talet är namnet Håkan Castegren välkänt. I tidningen Veckans Affärer häromåret berättades hur han 1994 köpte han en procent i den ryska oljejätten Lukoil. Det ska ha varit den största affären dittills och då värd omkring 100 miljoner dollar. Enligt uppgift ska enbart den affären ha bidragit till att vända hela Moskvabörsen uppåt.

Att Håkan Castegren varit framgångsrik är det dock inga tvivel om. Enligt uppgifter på Harbour Funds hemsida har den genomsnittliga årliga avkastningen på fonden varit hisnande 14,5 procent. Inte minst de sista tre åren har Harbour International gått fantastiskt bra. Och med Investors tjurrusning på börsen de senaste veckorna har det knappast blivit sämre.

I den hittills enda intervjun han gett svensk press, åtminstone som Affärsvärlden har hittat, i VA 1991, förnekade Håkan Castegren att han hade någon investeringsfilosofi.

“Jag har inga principer när jag investerar”, sa han, men framhöll ändå tre tumregler:

Inga aktieköp i Tyskland. Inga bolag med höga nyckeltal. Ingen försvarsindustri.

__________________________________________________________

Castegrens största svenska innehav

Harbour Funds aktier på Stockholmsbörsen, mkr

ABB* 2 800

Investor 2 200

Ericsson 1 683

Atlas Copco 664

Assa Abloy 457

Totalt “svenska portföljen” 7 804

*Uppskattning från Harbour Funds hemsida.

Källa: SIS Ägarservice 06-06-30.