Emissionsguiden
Bevakning av Modus nyemission inleds
Modus Therapeutics utvecklar behandlingar för sjukdomar där dagens behandlingsalternativ anses otillräckliga. Fokus ligger på läkemedelskandidaten sevuparin och indikationerna kronisk njursjukdom med anemi, svår malaria samt sepsis.
Bolaget har beslutat att ta in 28,3 Mkr genom en företrädesemission av units. Emissionskostnaderna framgår inte.
Glaset halvtomt senast
Modus Therapeutic genomförde sin senaste företrädesemission i december 2023, med en teckningskurs på 2 kr per aktie.
Den tecknades till 48,1% med och utan stöd av teckningsrätter, vilket även blev den totala teckningsgraden. Bolaget fick in 19,4 Mkr före emissionskostnader.
Kapitalanskaffningen granskades inte av Emissionsguiden.
Kapitalet ska användas till att finansiera kliniska aktiviteter, exempelvis en pågående fas 2-studie inom kronisk njursjukdom. Cirka 5 Mkr går till att återbetala ett lån från Modus huvudägare Karolinska Development. Detta avser ett brygglån som Modus säkrade den 31 mars i år.
35 öre per aktie
Teckningskursen är satt till 3,15 kr per unit, motsvarande 0,35 kr per aktie. Det innebär en rabatt på 46,7% (TERP) kontra tio dagars viktad genomsnittskurs innan villkoren publicerades.
TO kan inbringa totalt 23,8 Mkr
Teckningskurs per aktie via TO 2026 är 0,35 kr och via TO 2030 är den 0,40 kr. Inlösen kan ske i april 2026 (TO 2026) respektive de två sista veckorna i september under åren 2026-2030 (TO 2030). Maximal potentiell likvid uppgår till 9,4 Mkr respektive 14,4 Mkr.
Utöver nio aktier innehåller varje unit även tre teckningsoptioner av serie TO 2026 och fyra stycken av serie TO 2030. Se mer i faktarutan intill.
Emissionen är fullt säkerställd genom tecknings- och garantiåtaganden. Teckningsåtagandena uppgår till 17,7 Mkr (62,7% av emissionen) och har lämnats av ett antal större aktieägare i Modus. Bland andra Karolinska Development, Hans Wigzell och Anders Bladh.
Garantiåtagandena summerar till 10,6 Mkr (37,3% av emissionen). De som garanterar är ett antal ej namngivna externa parter. Till garanterna utgår en ersättning om 14% kontant eller 16% i units av det garanterade beloppet.
Utspädningen för aktieägare som inte deltar i emissionen blir 69,2%, givet att erbjudandet fulltecknas.
Emissionsguiden återkommer med en ny artikel om eventuella flaggor i emissionen inom kort.
Läs även:
Kommentera artikeln
I samarbete med Ifrågasätt Media Sverige AB (”Ifrågasätt”) erbjuder Afv möjlighet för läsare att kommentera artiklar. Det är alltså Ifrågasätt som driver och ansvarar för kommentarsfunktionen. Afv granskar inte kommentarerna i förväg och kommentarerna omfattas inte av Affärsvärldens utgivaransvar. Ifrågasätts användarvillkor gäller.
Grundreglerna är:
- Håll dig till ämnet
- Håll en respektfull god ton
Såväl Ifrågasätt som Afv har rätt att radera kommentarer som inte uppfyller villkoren.